十一假期過去了，在假期開始的時候，有一則關于銀行不良資產的新聞報道十分矚目，尤其是“80億”這個數字。今天我們在節后聊一聊銀行的不良資產處置，跟我們的關系到底大不大~ 超80億的銀行不良資產處置金額 “80.42億元”，這是財聯社記者對于9月以來多家銀行發布的不良貸款轉讓公告統計的大概數字，較上年同期有所增加。 其中不良貸款轉讓信息，涵蓋了個人經營類、個人消費類以及公司類不良資產。大型的銀行雖然不良率沒有那么高，但因為本身規模大、放貸多，不良貸款的數值顯得遙遙領先。 這些不良貸款的受讓方主要是什么呢？大多數為地方（含省級）資產管理公司和4大國有資產管理公司，也有銀行背景的資產管理公司接收不良資產項目。多筆不良資產實際成交金額不足1折。 銀行的不良資產 首先不良資產是一個泛概念，包含銀行的不良資產，但不僅限于銀行。 而銀行不良資產是包括呆滯貸款和呆賬貸款等的不良貸款資產。一般來說，商業銀行一般依據借款人的實際還款能力，即按風險程度將貸款劃分為五類，包括正常、關注、次級、可疑、損失，后三種為不良貸款。比方說銀行放貸，放出去但是收不回來了，這部分貸款就形成了不良資產。當然，這只是其中一種情況。 銀行不能按時、足額地進行資產重組；放貸后處于逾期、呆滯、呆賬狀態而面臨風險的部分貸款；不能按時足額得到利息收入和收回本金的資產，這都屬于銀行不良資產。 受到各種因素的影響，銀行信貸資產必然會受到波及，產生不良資產是必然的。 銀行不良資產處置 比起銀行不良資產，不良資產處置受到的關注似乎要更大。 銀行的不良資產處置大致有以下幾種方法： 直接處置 協議處置 以抵押財產折價或者以拍賣、變賣該抵押財產所得的價款優先受償。 借舊換新 或無還本續貸、債務重組等方式 法院訴訟 不良資產轉讓 貸款損失稅前扣除 金融企業涉農貸款、中小企業貸款逾期1年以上，經追索無法收回，應依據涉農貸款、中小企業貸款分類證明，計算確認貸款損失進行稅前扣除。 銀行的不良資產規模大，處置起來需要耗費成本和精力，因此就催生了一門生意，那就是不良資產買賣和投資。比較常見的就是將不良資產打包折價轉讓。這是完全正規合法的生意，也是有關部門允許和鼓勵的行為。 （圖片來源：廣州產權交易所） 這類公司將銀行的不良資產購入之后，再通過債務追償、債權轉讓、以物抵債、債務重組等多種方式對受讓債權等資產進行清收處置， 獲取投資收益。 不良資產之所以有市場，一方面是因為很多銀行貸款是抵押貸款，比如房屋、土地等。在比較低的折扣之下，購入的這部分不良資產有很大的獲利空間。 另一方面，這部分資產未必沒有增值的空間，不管是有價證券還是固定資產，在增值之后轉手賣掉也是獲利的方式之一。 其實核心還是：購入的價格不能太高+資產有操作空間。 經常看到有些銀行“1折打包出售”，花式“甩賣”~不過，價格太低，就有可能搭售了一些質量比較差的資產，這也是很正常的事。 為什么要加大不良資產處置力度 銀行的不良資產過多會影響到銀行的資金運轉，尤其是在存款下滑的情況下，如果出現支付困難，不僅會影響到銀行本身的信譽，嚴重的話還有可能誘發系統性金融風險，影響到金融穩定。 如果僅僅依靠銀行本身的盈利和處置來進行不良資產的消化，那速度太慢，沒辦法得到及時有效的處置。所以財政部等有關部門，也是頻繁出臺措施，幫助銀行加快不良資產的處置速度。 隨著中小銀行等越來越多銀行的加入，一些因違規處理不良資產接到罰單的現象也時有發生。 比方說有的銀行違規發放貸款，掩蓋不良資產，或者違規轉讓不良資產，更甚者像客戶以銀行理財的方式發行不良資產的投資。這主要是因為有些處置方式，比方說直接核銷，會影響到銀行的經營利潤，所以有些銀行“鋌而走險”。 銀行的不良資產跟我們有關系嗎 直接來看，銀行的不良資產率和總額跟普通人關系不大。有些小伙伴會選擇不良資產率較低的銀行進行存款，認為更可靠一些。不過大部分人對于國有大行和大型商業銀行的信任度較高，中小銀行相比之下略微遜色一些。當然，這是在銀行不良資產率沒有大幅超過正常水平的情況之下。 關系較大的，主要還是相關投資者。 根據規定，銀行對不良資產進行處置，可以向社會主體轉讓金融債權，自然也包括社會投資者。 除了轉讓債權，有些投資者還會通過拍賣等方式獲得不良資產進行投資。 但是想通過投資不良資產進行獲利是一件不容易的事，需要投資者具備較高的分辨和判斷能力。在不良資產轉讓越來越透明化的情況下，想要通過這種投資獲取暴利的機會已經很少了。反之，如果不具備較高的專業水平，調查不夠充分，很有可能陷入不良資產投資的風險之中。 所以參與不良資產投資的大部分是能力和經驗比較豐富的團隊和專業機構，需要具備較高的處置管理能力。普通投資者還需三思而后行，切忌因為高盈利期待而忽視風險盲目下手。